Максимально стабильный, комфортный портфель для крупных долгосрочных инвестиций.
Цели
Получение относительно невысокого стабильного дохода при максимальной надежности вложений с возможностью изъятия средств в любой момент и с минимальным риском потери доходности.
- Горизонт инвестирования: год
- Целевая доходность: 30%
- Допустимый убыток: 15%
- Макс. дневной убыток: 5%
Стратегия
Пассивная стратегия инвестирования, предполагающая разовое планирование инвестиций на весь год, долгосрочные вклады и редкое изменение портфеля.
В портфель выбираются счета с ожидаемой доходностью не менее 30% в год. Волатильность и размер возможных просадок не так важны, они будут регулироваться долей счета в портфеле, главное - выбрать счета, которые по итогам года покажут результат не меньше целевой доходности.
По каждому счету оценивается размер возможной просадки в течение года, на этом уровне ограничивается допустимый риск.
В зависимости от размеров риска распределяются доли, так, чтобы допустимый убыток по портфелю не был превышен при одновременной просадке по 3–4 счетам. Корректировка портфеля планируется только в случае превышения заложенных рисков или нарушения плановых торговых параметров. Полученная прибыль выводится для сохранения пропорции долей.
Выбор ПАММ-счетов
Главный критерий при выборе счетов - потенциал роста не менее 30% в следующий после инвестирования год. В портфель выбираются счета с большой историей, показывающие среднюю доходность не менее ожидаемой. Просадка ограничивается из расчета минимальной доли в портфеле и допустимого риска на один счет.
Критерии первичного отбора.
Число наблюдений не менее 300 активных дней
Большая история говорит, во-первых, о том, что торговая система прошла проверку временем, и статистика относительно надежна для оценки доходности и риска, во-вторых, что управляющий имеет достаточный опыт, чтобы справиться с неблагоприятными фазами рынка.
Средняя месячная доходность не менее 2%
30% в год - это 2,2% в месяц. Критерий берется чуть меньше, чтобы не пропустить тех, кто сейчас в просадке.
Максимальная просадка не более 50%
Чтобы допустимый риск по портфелю (15%) не был превышен при одновременной просадке по 3–4 счетам, риск на один счет не должен превышать 4–5%. При ориентировочной минимальной доле в портфеле в 7–8% это означает, что ограничение убытка по счету должно быть не больше 50–55%. Закладывая возможное превышение исторической максимальной просадки, получим критерий на уровне 45–50%.
Первичный отбор дал 12 счетов:
| ПАММ-счет | Наблюдений | Сред. доходн.,% | Макс. просадка,% |
|---|---|---|---|
| 314д. | 6,8 | 40,9 | |
| (ATS#3) | 367д. | 4,5 | 36,7 |
| 331д. | 4,4 | 40,1 | |
| 314д. | 4,9 | 46,1 | |
| 347д. | 3,9 | 38,8 | |
| 356д. | 2,9 | 31,8 | |
| (ATS#1) | 371д. | 3,1 | 43,4 |
| 472д. | 2,4 | 35,7 | |
| 397д. | 2,7 | 41,4 | |
| 629д. | 3,1 | 47,8 | |
| 566д. | 2,1 | 40,3 | |
| 741д. | 2,1 | 42,9 |
Далее из первичного набора был удален счет Valery S:199083 (ATS#1) из-за возможной корреляции со счетом ATS#3, счета Den_Nike:199218 и VELS:197267 из-за возможного отсутствия роста по итогам года, счет avp555:198538 отложен в более рисковый портфель.
Кроме того, были добавлены счета MaximM:75225, AleksN:187559 и Exchange Adviser:205347, из-за текущей просадки не прошедшие по критерию доходности, но, тем не менее, соответствующие целям портфеля.
В итоге получился следующий предварительный состав портфеля.
| ПАММ-счет | Набл. | Сред. доходн.,% | Макс. просадка.,% | Макс.дн. убыток,% | Сред.дн. убыток,% | Станд. отклон.,% |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 367д. | 4,5 | 36,7 | 14,9 | 1,8 | 14,2 | |
| 331д. | 4,4 | 40,1 | 11,1 | 2,1 | 15,3 | |
| 314д. | 4,9 | 46,1 | 16,4 | 2,7 | 16,3 | |
| 356д. | 2,9 | 31,8 | 7,5 | 1,6 | 10,3 | |
| 472д. | 2,4 | 35,7 | 16,2 | 1,2 | 6,1 | |
| 629д. | 3,1 | 47,8 | 15,3 | 3,4 | 17,8 | |
| 566д. | 2,1 | 40,3 | 21,4 | 1,2 | 7,9 | |
| 741д. | 2,1 | 42,9 | 8,7 | 2,0 | 11,9 | |
| 565д. | 1,8 | 30,0 | 9,0 | 1,5 | 8,6 | |
| 339д. | 1,7 | 31,7 | 11,3 | 2,0 | 5,5 | |
| +exa | 704д. | 2,9 | 33,0 | 8,5 | 1,5 | 7,7 |
Оценка риска
На следующем этапе делается оценка риска каждого счета. Задача - для каждого счета определить размер максимальной системной просадки в течение года. В пределах этого ограничения будем считать торговлю нормальной, не требующей вмешательства. Превышение заданного уровня будет означать выход торговли за рамки исторической нормы и необходимость корректировки планов по счету.
На большом горизонте риски выше, поэтому закладывается максимальный возможный размер просадки, исходя из истории торговли счета. Риски оцениваются на основе исторической максимальной просадки, стандартного отклонения, максимального и среднего дневного убытка.
Историческая максимальная просадка (MDD) говорит о размере относительного убытка, который уже имел место. Это минимальная оценка риска счета.
Риск на основе дневного убытка оценивается как размер просадки в случае 3-х наихудших дней подряд или в случае месяца ежедневной неудачной торговли со средним убытком.
В итоге получаем следующие оценки риска (Risk) по счетам.
| ПАММ-счет | Макс. прос. | Макс. дн.уб. | Ср.дн. уб. | Станд. отклон. | Risk, % | AcRisk, % | SL, % |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 36,7 | 14,9 | 1,8 | 14,2 | 49,2 | 52,2 | 50 | |
| 40,1 | 11,1 | 2,1 | 15,3 | 45,0 | 55,0 | 55 | |
| 46,1 | 16,4 | 2,7 | 16,3 | 56,4 | 61,2 | 60 | |
| 31,8 | 7,5 | 1,6 | 10,3 | 35,5 | 37,8 | 40 | |
| 35,7 | 16,2 | 1,2 | 6,1 | 41,1 | 39,3 | 45 | |
| 47,8 | 15,3 | 3,4 | 17,8 | 61,5 | 58,0 | 60 | |
| 40,3 | 21,4 | 1,2 | 7,9 | 51,4 | 40,6 | - | |
| 42,9 | 8,7 | 2,0 | 11,9 | 43,0 | 48,0 | 50 | |
| 30,0 | 9,0 | 1,5 | 8,6 | 30,0 | 31,5 | 35 | |
| 31,7 | 11,3 | 2,0 | 5,5 | 36,0 | 33,5 | 40 | |
| +exa | 33,0 | 8,5 | 1,5 | 7,7 | 33,0 | 38,2 | 40 |
AccRisk - максимальный приемлемый риск
SL - закладываемое ограничение убытка по счету
По каждому счету также делается оценка максимального приемлемого риска (AccRisk). Это просадка, при которой целевая доходность теоретически еще может быть достигнута.
Очевидно, нас, прежде всего, интересуют случаи, когда возможный убыток (Risk) меньше максимально приемлемого (AccRisk). По этому критерию из-за слишком большого максимального дневного убытка из портфеля выбыл счет mahonin:68929.
При выставлении ограничения убытка (SL) приоритет отдавался риску, который декларирует управляющий, вторым условием является, что SL в. идеале должно располагаться между Risk и AccRisk.
Результаты портфеля за предыдущий год (с реинвестированием)
Доходность: 28,31%
Макс. просадка: 11,06%
Макс. дневной убыток: 3,11%
Стандартное отклонение: 4,46%
Тема формирования ПАММ портфелей не теряет своей актуальности, и прежде чем я расскажу, по каким принципам формировался мой ПАММ портфель, давайте разберем, что такое инвестиционный портфель и чем необходимо руководствоваться при его составлении.
Наличие инвестиционного портфеля обязательно для каждого инвестора, который нацелен не только на получение прибыли, но и на сохранность своего капитала в принципе.
Портфель ПАММ счетов – это, так называемый, набор из определенного количества ПАММ счетов, между которыми распределены средства инвестора.
Количество счетов, которые будет включать инвестиционный портфель, напрямую зависит от объема инвестиций и от того, какой размер минимального порога для входа в тот или иной ПАММ счет. Как показывает практика, оптимальный размер инвестиционного портфеля – от 5 до 20 счетов. Такая цифра определяется тем фактом, что чем меньшее количество счетов находится в ПАММ портфеле, тем выше риск потерять весь капитал. По мере увеличения числа ПАММ счетов в портфеле риск соответственно уменьшается. Таково главное правило .
Кроме того, количество счетов в ПАММ портфеле во многом определяется качеством ПАММ счетов. Такое определение обусловлено тем, что действительно профессиональных ПАММ управляющих со стабильно хорошей историей торговли на самом деле не так уж и много. Поэтому, прежде чем остановить свой выбор на том или ином счете и включить его в свой ПАММ портфель, необходимо тщательно его изучить и провести глубокий анализ качества торговли управляющего трейдера. Притом этот принцип распространяется не только на ПАММ счета, а и на любые другие инвестиционные инструменты, при включении их в инвестиционный портфель.
Как сформировать ПАММ портфель
Чтобы обеспечить диверсификацию максимально приближенную к качественной, в ПАММ портфель необходимо включать как можно больше счетов различных по содержанию. Но опытные и успешные инвесторы рекомендуют большую долю – процентов 50-70 отдать именно консервативным счетам, которые будут приносить, может не такую большую, но стабильную прибыль. Оставшиеся инвестиции рекомендуется разделять между агрессивными и умеренными счетами. Агрессивные счета, несмотря на то, что обладают высокими рисками, позволяют получить максимально высокую прибыль. К примеру, за один и тот же период 10% агрессивных счетов портфеля, могут принести такой же доход, как 70% счетов консервативных. И даже если допустить что агрессивные счета не оправдают Ваших надежд и пойдут в убыток, то потери всегда смогут покрыть доходы, полученные от консервативных счетов. Что касается умеренных счетов, то они представляют собою нечто среднее между консервативными и агрессивными счетами.
В зависимости от того, как будут распределены разные по характеру счета в портфеле, он может носить консервативный, умеренный, агрессивный или сбалансированный характер.
Виды ПАММ портфелей
- Портфель консервативный. В такой портфель входят только те управляющие, которые осуществляют торговлю исключительно по консервативным стратегиям. Нацелен консервативный портфель на небольшую доходность, но с гарантированно незначительными рисками. Доходность портфеля такого вида колеблется в пределах 40-60% в год, но зачастую – не более 40%.
- Портфель умеренный. В умеренный портфель включены только умеренно-рискованные счета со средней степенью доходности и умеренными рисками. Средняя годовая доходность умеренного портфеля – 60 – 100% в год.
- Портфель агрессивный. Как Вы понимаете, в такой портфель входят исключительно агрессивные счета, которые характеризуются большой доходностью и такими же большими рисками. Доходность агрессивного портфеля более 100% в год.
- Портфель сбалансированный. На мой взгляд, идеальный вариант портфеля, в который включены, как консервативные, так и агрессивные и умеренные счета. Точнее – может быть идеальным вариантов при условии, что все эти счета будут включены в разумной пропорции. От той же пропорции зависит и доходность памм портфеля и степень риска.
Какую часть портфеля вкладывать в консервативные счета, а какую в агрессивные и умеренные, зависит, прежде всего, от того, какова ваша конечная цель и каков ваш финансовый план в целом. Составив план, определившись с целями и со сроками, вы сможете сами понять, в какие счета и сколько инвестировать.
Мое мнение – консервативные счета должны составлять 70% портфеля, агрессивные – максимум 5%, остальное – умеренные счета. Ну а как я свою теорию воплотил жизнь, вы увидите, посмотрев на мой инвестиционный портфель.
| ПАММ счет | Брокер | % от портфеля | Инвестиции | Детали |
|---|---|---|---|---|
| ПАММ счет | Брокер | % от портфеля | Инвестиции | Детали |
| 7165 veronika | Forex Trend | 5,09% | 1162,28 | |
| 534457 Hozyin | Forex Trend | 4,76% | 1086,02 | |
| 520050 votfx | Forex Trend | 4,82% | 1101,55 | |
| 5995 Avas | Forex Trend | 4,79% | 1093,81 | |
| 7031 sven | Forex Trend | 5,2% | 1187,97 | |
| 518134 Kraken | Forex Trend | 5,33% | 1216,73 | |
| 10253 investobolin | Forex Trend | 5,14% | 1173,48 | |
| 518906 Jborn | Forex Trend | 5,24% | 1195,36 | |
| 519959 Klyaksa | Forex Trend | 5,05% | 1152,32 | |
| 7093 AlexZhuk | Forex Trend | 4,67% | 1067,15 | |
| 558616 Ahmedos | Forex Trend | 4,38% | 1000 | |
| 5000080 Skilled | Panteon Finance | 5,32% | 1214,96 | |
| 5000105 SkyFx | Panteon Finance | 4,67% | 1066,20 | |
| 5000194 Perseus | Panteon Finance | 5,74% | 1309,72 | |
| 5000182 Maksim | Panteon Finance | 4,95% | 1129,24 | |
| 5000099 Trader | Panteon Finance | 4,79% | 1093,29 | |
| 5000100 Lion | Panteon Finance | 4,84% | 1104,4 | |
| 5000500 BestPammManager | Panteon Finance | 4,89% | 1116,7 | |
| 5000176 Master | Panteon Finance | 5,16% | 1186,13 | |
| 5000106 Fenix | Panteon Finance | 5,15% | 1174,78 |
Что собой представляют готовые памм-портфели, которые предлагают потенциальным инвесторам различные платформы, работающие на бирже Форекс? Если говорить совсем просто и понятно, то это ни что иное, как набор памм-счетов, которые смогут обеспечить вам немалую прибыль при определенных вложениях.
Каждый потенциальный инвестор, то есть человек, который заинтересовался вложением средств в игру на бирже, наверняка уже слышал о том, что главное, базовое правило каждого трейдера — это диверсификация рисков. Этот термин обозначает, что крайне нежелательно вкладывать все свои деньги только в одну сферу деятельности. Допустим, инвестор решает вложить все свои финансы в акции компании «Х». Внезапно происходит что-то непоправимое, например, экономический кризис, повлекший за собой обвал акций, или авария на производстве, из-за которой предприятие было вынуждено закрыться.
Соответственно, акции фирмы обесцениваются, и инвестор остается в убытке. Прояви он внимательность и осторожность, вложив средства в ещё пару-другу инвестиционных компаний или памм-счетов, имеющих высокий рейтинг, то ему бы удалось покрыть данные расходы и получить прибыль.
Именно это и является диверсификацией рисков – распределение инвестиционного портфеля на различные отрасли инвестирования. И главная особенность ПАММ портфелей состоит в том, что его составлением занимаются брокеры, имеющие большой опыт работы в этой области на протяжении долгих лет. Они отберут для инвестора такие памм-счета и схемы вложения, которые будут максимально перспективными. Инвестору не стоит задумываться о том, как эффективно вложить средства, за него это уже сделано, остается только выбрать готовый портфель ПАММ-счетов.
Основные алгоритмы действия
Портфель инвестора, рекомендованный специалистами, расчитывается автоматически, как правило — раз в неделю на весь период ролловера. Основой алгоритма расчета являются следующие критерии, как историческая доходность счета и риски вероятных просадок и потерь счета. В этом случае делается упор на как можно меньшее участие в алгориме разнообразных искусственных коэффициентов и весов.
1 — расчет доходности: отдельно для каждого из обрабатываемых рейтингов доходности инвесторов 1 и 2 определяется одинаковая сумма баллов, которая и будет распределена между участниками рейтинга исходя из прямых пропорций доходности инвестора. соответственно, счет который приносит доход инвестору, допустим, в 60% за определенный период получит баллов 2 раза больше, чем аналогичный счет, но приносящий 30%. Следует помнить, что рассматриваются только те счета, которые имеют реальную положительную доходность, причем в каждом из периодов, учитывая данные о текущей максимальной просадке, к тому же они должны иметь КИ не меньше $5000. На следующем этапе, для каждого счета, суммируются баллы, которые были получены в каждом из рейтингов.
2 — учет рисков: для каждого счета, из суммы начисленных на него баллов, в процентном отношении, отнимаются 3 различные максимальные просадки в неделю за прошедший год для различных ТП. Сверх этого вводится штраф за длительный ТП: для счетов, у которых ТП больше одной недели из суммы всех баллов вычитается по 5%, если счету уже более одного года, или по 10%, если срок, в течение которого существует счет, еще не составил года, за каждую неделю, начиная со второй.
3 — расчет портфеля: на этом этапе для каждого из счетов определяется доля в общем портфеле, которая прямо пропорциональна количеству набранных счетом баллов, согласно результатов шагов 1 и 2.
В распределении баллов, образующих рейтинг инвестора 1, участвует ряд прибыльных, хотя и молодых — менее 6 месяцев, — счетов от управляющих, которые зарекомендовали себя ранее, как то призеры конкурсов или управляющие, у которых есть и другие счета. В этом случае, в для определения их прибыльности для инвестора 1, берется за основу доходность для инвестора, ноблюдаемая в течении всего времени существования счета.
Во вложениях, имеющих статус повышенных рисков, к которым можно отнести PAMM-счета, распределение рисков и диверсификация – обязательное и непреложное явление. Поэтому инструмент создания инвестиционного портфеля ПАММ-счетов существует на многих биржевых платформах.
Портфель - это подборка из нескольких ПАММ-счетов, между которыми вкладчик будет распределять свои капиталовложения. При составлении портфеля, вы выберете несколько управляющих, в которых планируете сделать инвестиции, и распределите между ними свои сбережения в таком соотношении, которое найдете оптимальным. Благодаря этому убытки одних ПАММ-счетов легко компенсируются доходами других, тем самым значительно снизив совокупный риск инвестирования.
Портфель желательно составлять, как правило, из как можно большего количества ПАММ-счетов. Руководствуясь выбором счета в портфель, регулируя доли в конструкторе за счет уменьшения и увеличения, вы легко можете менять общие показатели портфеля и благодаря этому подбирать подходящие лично для вас по доходности и рискам категории.
На уровне портфеля статистика торговли на ПАММ-счетах, входящих в портфель, суммируется пропорционально доле счета. В итоге вам будет нетрудно вычислить те же показатели риска и доходности, что и для ПАММ-счетов, но теперь уже для их портфелей. Такие показатели, обычно, наиболее привлекательные для инвестора.
Статистика портфеля укажет данные о суммарном результате, который мог бы получить инвестор, который вложил доли в соответствующие счета в день, когда был начат расчет.
По какой же схеме работает портфель ПАММ-счетов? Создавая портфель, вы автоматически получаете ряд некоторых особых преимуществ по сравнению с инвестированием в отдельные ПАММ-счета:
- Снижение рисков
поскольку инвестиции распределены на несколько счетов, это значительно снижает риск потери капитала, компенсируя неудачи одних счетов победами остальных. - Стабильность показателей
колебания доходности одного счета в портфеле не так значительно влияют на общий результат, и как результат - плавный график прибыльности и максимально стабильные показатели. - Индивидуальный инвестиционный продукт
создавая портфель и распределяя по нему доли счетов, вы можете выбрать подходящие именно вам показатели доходности и риска. В данном случае ваш выбор не ограничивается количеством ПАММов.
Основные и базовые возможности
Стоит отметить такой момент, что готовый памм-портфель, предоставляемый многими платформами, рассчитан на длительный инвестиционный период — от 6 месяцев и более.
В течении этого времени в некоторые месяцы он может принести убытки, но сразу вдаваться в панику не стоит: портфели подобраны с вероятной доходностью за 6 месяцев и более, и обычно при истечении установленного периода он запросто может пойти в прибыль.
Обычно инвестирование делят на агрессивное, сбалансированное и консервативное. Их различия заключаются в стратегии и порогах входа, то есть размером инвестируемой суммы.
Агрессивный портфель, как можно судить из названия, больше ориентирован на как можно более быстрое получение максимально возможной прибыли, чем больше, тем лучше. Соответственно, вероятные риски так же очень велики. За недолгий промежуток времени Вы можете увеличить вложенный капитал в несколько раз, но точно с таким же успехом можете и потерять все деньги. Здесь следует внимательно отслеживать каждый шаг, анализировать, наблюдать статистику по каждому из памм-счёов и учиться делать выводы.
Консервативный — ориентируется скорее на принцип сохранения капитала и получения пусть небольшой, но реальной и стабильной прибыли. Следуя с этой стратегии, потенциальный инвестор выбирает только самые надежные памм-счета, у которых доходность пусть минимальная, но наиболее стабильная.
Сбалансированный портфель – так называемая золотая середина между тактиками агрессии и консерватизма. Вы сможете получать средний доход при достаточно низких рискахе, срок вложения – от 6-и месяцев. Этого более чем достаточно, чтобы получить определённую прибыль.
Кроме того, многие платформы предлагают рейтинг ПАММ-счетов с объемным списком основных показателей для возможности выбора управляющего. К характеристикам счета обычно добавляется ряд таких немаловажных пунктов, как максимальная и средняя загрузка депозита и соотношение вероятных рисков и доходности.
В таких рейтингах управляющему, ПАММ-счет которого демонстрирует хорошие показатели по совокупности всех характеристик, как правило присваивается особый знак отличия. Счета, получающие наибольшее количество этих знаков, поднимаются на высшие ступени рейтинга. Благодаря такой схеме, инвестор легко может выбрать наиболее стабильные и прибыльные памм-счета.
Также следует помнить, что перед тем как вкладывать средства в тот или иной инструмент, следует обязательно проанализирровать ситуацию, трезво оценить все “за” и “против”. Будет излишним опираться только на чьё-то мнение, нужно понимать, что инвестирование всегда основано на определённых рисках, поэтому необходисо придерживаться правил диверсификации рисков, благодаря чему инвестор всегда будет в прибыли. С опытом инвестор учится определять надёжность и степень риска того или иного инструмента инвестирования.
Итак, счет открыт в рублях , но при этом реализована валютная диверсификация за счет того, что половина входящих в структуру ПАММов - в долларах, половина - в рублях.
В структуре портфеля по состоянию на 24 января 2015 г. 9 ПАММ-счетов , которые можно условно разделить на две категории по степени риска и потенциальной доходности:
- ПАММы "высшей" категории - можно сказать, что торговля данных управляющих характеризуется как стабильная и прибыльная;
- ПАММы "средней" категории - хорошая доходность, но меньше стабильности, больше просадки, чем в первом варианте.
Ранее в структуре портфеля были два агрессивных ПАММ-счета, один из которых был полностью слит, а второй исключен. На данный момент в структуре портфеля нет управляющих, использующих высокорисковые методы торговли (мартингейл и усреднение).
Структура портфеля
Как я уже сказал, на данный момент в портфеле временно отсутствует один весьма успешный управляющий - Stability и конкретно его ПАММ-счет "Stability Memory" , так как управ в течение июля будет находиться в отпуске, и я не вижу смысла держать средства на счете, который не работает, поэтому разместил долю Stability, которая составляет не много, не мало 15,4 % по двум другим ПАММ из первой категории - Shooting-Star Trading и GG0304.
С учетом изложенного подхода и агрессивности торговли подобрана доля каждой категории ПАММов в общей структуре портфеля. На данный момент это 48 % для счетов "высшей категории", 52 % - для счетов "средней" категории.
по состоянию на 1 ноября 2015 года в структуре счета присутствует и Stability Memory и его клон с увеличенной доходность и риском - Stability Turbo.
Сроки, доходность, перспективы?
Портфель подходит для средне- и долгосрочного инвестирования, от 6 месяцев и более , так как структура счетов подобрана именно с таким расчетом. Само собой, будут и просадки, и взлеты, но в целом, за счет широкой диверсификации и постоянного контроля за доходностью портфеля, полагаю, выйти на хорошую доходность от 2-6 % в месяц и более . По этой же причине, целесообразно инвестирование крупных сумм . На момент открытия счета капитал управляющего , то есть меня, составляет чуть меньше 200 000 рублей и планируется его периодическое увеличение (по состоянию на 24.01.2016 КУ составляет более 400 000 рублей ).
Статистически на относительно длинном временном отрезке доходность составленного портфеля составляет 7,32 % в месяц . Это точная цифра, рассчитанная на основании данных о доходности каждого отдельного ПАММа за последний год.
Я не ставлю перед собой задачу "понабрать" в портфель рисковых ПАММов, "выстрелить" в рейтинге за счет высокой доходности и вводить в заблуждение таким образом неопытных и начинающих инвесторов. Мои цели долгосрочны и ориентированы прежде всего на стабильный хороший прирост счета, а не скачкообразное движение! Поэтому с самого начала портфель имеет вполне качественную структуру для достижения вышеуказанной цели.
Какая выгода инвестору вкладывать в готовый портфель?
У некоторых может возникнуть закономерный вопрос - "а зачем я буду вкладывать в портфельного управляющего и платить ему 15 % от прибыли, когда видя структуру успешного портфеля, могу просто вложиться в эти же ПАММы ???"
Отвечаю. Выгода есть вполне ощутимая, и она проявляется в двух аспектах:
- Положил и забыл . Вам достаточно просто перевести сумму свободных средств на инвестиционный счет и периодически, раз в неделю или две, смотреть баланс вашего счета. То есть это отличный вариант ленивых инвестиций, а так же инвестиций для неопытных инвесторов;
- Самое главное - объем совокупных средств портфеля (мои собственные + ваши, средства инвесторов) позволяет управляющему вкладывать в отдельные ПАММы с максимально выгодными условиями оферт.
По второму пункту приведу пример и простой расчет. Вариант № 1 - инвестор лично вкладывает 1000 долларов в управляющего Shooting-Star Trading (для примера), в этом случае согласно оферты вознаграждение ПАММ-управляющего составляет 35 % от дохода. После 3 месяцев работы доходность составила 20 % или 200 $. Из них 35 % или 70 $ отдаем управляющему, согласно условий оферты для суммы в размере 1000 долларов (на таблице ниже она вторая по счету). Итого, доход составил 130 $ .
Теперь посчитаем Вариант № 2 - инвестор вложил сумму в готовый ПАММ-портфель, в структуру которого так же входит указанный счет Shooting-Star Trading и управляющий переводит ту же 1000 долларов инвестора на данный счет, наряду с многими другими (суммы приведены для примера и простоты расчета). Однако, у портфельного управляющего совокупный баланс средств на данном конкретном счете больше 25000 долларов и уровень оферты составляет 20 % либо даже 10 %, если в портфеле достаточный объем средств.
За 3 месяца мы так же получили 20 % дохода или 200 $, из них 40 $ (для 20 % оферты) либо 20 $ (для 10 % оферты) отошло ПАММ-управляющему Shooting-Star Trading. Осталось 160 $, из которых 15 % (или 24 $) идут на вознаграждение портфельному управляющему. Итого, доход составил 136 $ (для 20 % оферты) либо 153 $ (для 10 % оферты). Разница составляет 0,6 % до 2,3 % от суммы депозита , а это немалые деньги...
Как видите, совместные инвестиции куда более выгодны. Думаю, приведенный расчет наглядно это показал.
Как вложить в мой портфель?
Если вы заинтересованы в средне- и долгосрочной перспективе получать стабильный и главное высокий доход (по сравнению с более распространенными финансовыми инструментами, такими как банковские депозиты, облигации и пр.), тогда я приглашаю вас присоединиться к моему ПАММ портфелю "Speculantu PAMM ".
В идеальном статистическом варианте доходность портфеля при реинвестировании дохода составляет 133 % годовых . Однако это теоретический расчет, на практике он скорее всего будет ниже, тем не менее, потенциал данного портфеля именно таков!
Кто не в курсе, как вложиться в ПАММ-портфель на Альпари, то сложного здесь ничего нет. Нужно выполнить несколько простых шагов :
- Зарегистрироваться
на сайте компании "Альпари"
- Далее вам будет предложено заполнить несложную анкету , обязательно вводите действующие номер телефона и email. Далее выполняете инструкции по активации вашего личного кабинета и входите в него.
- Освойтесь в личном кабинете, изучите меню и разделы ЛК. В выпадающем слева меню выберите любой из пунктов в разделе "Инвестировать"
(см. скриншот). После чего кликните на ссылке "Инвестировать" в открывшемся окне (см. на скриншоте, справа).
- После чего вы попадаете на такую страницу.
- Думаю, понятно, что выбираем "ПАММ-портфели"?! 😉 После этого вы окажетесь в рейтинге портфельных управляющих. Переходите на полный список, так как ввиду малого возраста моего портфеля его пока нет в рейтинге и забиваете в окошке с названием портфелей имя: Speculantu. Дальше вы увидите мой портфель и его показатели доходности. Все вышеуказанные шаги можно пропустить и просто перейти по прямой ссылке на мой портфель, однако дал полный инструктаж, чтобы у вас было понимание. Прямая ссылка : //www.alpari.ru/ru/investor/pamm_portfolio/15835/
- Перейдя на страницу с описанием портфеля, вы можете ознакомиться со всей подробной информацией, однако на данном этапе, пока счет еще очень молод, особо смотреть там нечего, через 2-3 месяца эта страница будет гораздо информативней. Чтобы инвестировать средства, нужно нажать соответствующую кнопку (см. скриншот).
- А и да, кстати! Само собой перед этим вам нужно пополнить лицевой счет на ту сумму, которую вы хотите вложить. Для этого есть отдельный раздел в меню вашего личного кабинета. Способов пополнения куча, но наиболее выгодно использовать банковский перевод. Через онлайн банк очень удобно все делать, один или максимум два дня и деньги поступают на счет. Так же если располагаете, доступны все возможные электронные кошельки, однако там побольше комиссия. А в случае использования банковского перевода, комиссию берет только ваш банк. Кстати, выбирайте перевод на счет Альпари через "Газпромбанк" - лично мне такой способ наиболее удобен!
Вот и все! В остальном, если захотите разберетесь сами.
Жду вас в качестве инвесторов на моем счете! Удачи нам и больших доходов!
Доброго времени суток всем!
Интернет-инвестиции с каждым днем приобретают все больше и больше последователей. И это понятно: это быстро, удобно (инвестором может стать любой человек, в независимости от его пола, возраста и социального положения), да и выбор в этом «поле» большой: ПАММЫ, Хайпы, ПИФыдоверительное управление – это далеко не полный перечень того, при помощи чего обычный человек может стать инвестором.
Но Перед любым инвестором по сути дела стоят 2 основных задачи. Первая – это увеличение своего капитала, и вторая – уменьшение инвестиционных рисков. С первым все более или менее понятно: выбираете «нужные» для Вас активы для инвестиций: ДУ, Хайпы, ПАММы и «вперед с песней», т.д., то со вторым все не так «гладко». Ведь любой бизнес – вещь очень нестабильная, и что-то гарантировать в нем нельзя. Поэтому одним из способов для снижения рисков при инвестициях является составление инвестиционного портфеля, о котором я расскажу в своей сегодняшней статье. А буду я рассказывать в контексте инвестиций в ПАММ счета, для более легкого восприятия материала.
Что такое инвестиционный портфель?
Не подумайте, что это реальный черный, или темно-коричневый аксессуар, который носят как мужчины, так и женщины, набитый под завязку бумагами %) Вовсе нет Название «портфель» — это не более, чем метафора.
Инвестиционный портфель– это набор разных по свой доходности (а вместе с тем и риску) ПАММ счетов. Объясню на просто примере: у Вас есть 10000 долларов и Вы хотите их инвестировать в ПАММ счета. Видите что есть один, какой дает доходность в 20% в месяц, и инвестируете туда все 10000 долларов! Вроде как все правильно, если бы не одно «но»: через пару месяцев управляющий «сливает» счет и Вы остаетесь ни с чем!
А как было в этой ситуации поступить правильно? Выбрать с десяток (можно и больше) ПАММ счетов различных доходностей и распределить между ними свои средства. При таком «раскладе», даже, если какой-то их управляющих «уходил в минус», или еще хуже «сливал» свои счета, Вы бы в «общей картине» вряд ли что-то потеряли бы. Вот именно в тот момент, когда Вы распределили свои деньги по разным счетам и говорят, что Вы составили инвестиционный портфель.
Преимущества составления инвестиционного портфеля
- Диверсификация рисков. Понятное дело, что если Вы распределяете доходность, то вместе с тем, Вы и распределяете риски. И смотря за тем, какие из счетов дают доходность, Вы может распределять свои средства между ними.
- Стабильность инвестиций. Вообще составление инвестиционного портфеля – это «взрослый» подход к инвестициям. Он дает ощущение стабильности этого дела. Ведь вряд ли в один день «рухнут» все ПАММ счета. А если какой-то и «сдуется», то Вы с легкостью найдете ему замену.
- Свобода выбора счетов. Перераспределяя средства между счетами, Вы можете выбирать какие угодно по своей доходности и рискам проекты.
Но есть в составлении инвестиционного портфеля и один минус: для того, чтобы начать это делать, нужно иметь в кармане для инвестиций более или менее крупные суммы (хотя бы от 1000 долларов). Ведь с сотней условных единиц сильно портфель не составишь…
Как правильно составить инвестиционный портфель?
Как я уже писал выше, основной задачей этой процедуры является снижение рисков при инвестировании. Увы, но лучшего метода, чем перераспределение своих денег между счетами еще не придумали. И вот, я считаю, что при составлении инвестиционного портфеля, стоит распределять свои средства в таком процентном соотношении в зависимости от типа счетов:
- Агрессивные ПАММ счета. Это счета, которую дают доходность от 30% в месяц и выше. Как правило, они не существуют на протяжении долгого времени. И инвестиции в них чем-то похожи на игру в «рулетку»: иногда можно выиграть много, но чаще всего можно попросту проиграть все… «Агрессорам» я бы советовал доверять не более 10% своего капитала. Инвестиции в них нужны больше для того, чтобы попробовать увеличить доходность и «пощекотать» себе нервы.
- ПАММ счета умеренного риска. Эта счета дают доходность на уровне 8-22% в месяц. Как правило, управляющие этих счетов, уже торгуют не так агрессивно, как предыдущие. Это видно из меньшей их доходности. Но зато такие счета и «живут» дольше. Некоторые управляющие таких счетов на Альпари «держат» доходность годами, несмотря ни на что. Именно такие счета дают в своем большинстве доходность инвестиционного портфеля. Поэтому, им я советую «доверять» около половины своих инвестиций. Естественно, это не значит, что Вы 50% своего капитала доверить одному управляющему! Распределите сумму не несколько счетов подобного типа!
- Ультраконсервативные и консервативные ПАММ счета. Управляющие этих счетов предпочитают не лезть в «заоблачные дали» в поисках сверхприбыли. Они торгуют не с особой прибыльностью, но и риски при инвестиции в такие счета минимальны. Большинство из них живет по несколько лет, практически всегда стабильно «выходя в плюс». Доходность консервативных и ультраконсервативных ПАММ счетов редко когда превышает 10% в месяц (это в лучшем случае). Поэтому им я бы советовал доверить до 40% капитала. Больше нет смысла, т.к. их доходность мала по сравнению с теми же счетами умеренного риска. Но зато счета такого типа будут для Вашего инвестиционного портфеля, как некий «фундамент», который будет непросто разрушить.
Вместо заключения
Сегодня я Вам рассказал об одном из самых фундаментальных понятий в инвестициях – составление инвестиционного портфеля. Без этого аналитического этапа сложно вообще начать «играть по-крупному». Поэтому, ни в коем случае не пропускайте его!В этом материале я Вам показал составление инвестиционного портфеля на пример ПАММ счетов. Но это точно так, же хорошо работает, как и для инвестиций в акции, ПИФы, Хайпы, доверительное управление, и так далее. Поэтому, думаю, Вы с легкостью переложите этот принцип и для других активов!
Хорошие у вас статьи. Материал подан интересно и со вкусом. Так держать!
От себя лишь хочу добавить, что вот, только что отписался о составлении портфеля в соседней теме и уж было подумал, ну не ужели основы не описаны. но вы уже это сделали 😉
Так как это основы, они действительно работают и в других сферах инвестирования, и работают в общем, то есть кроме того что может быть составлен портфель из памм счетов, сам портфель пам счетов может быть частью портфеля в котором содержаться другие инвенстиции.
Статья хорошая. Хотелось бы добавить, что к сожалению, новичкам не избежать ошибок и для грамотного формирования портфеля потребуется время. Вы будете проверять на своем опыте счета и мониторить свой портфель, то есть отбрасывая не нужное и собирать самое лучшее. Хотя нужно иметь в виду, что если сейчас счет в убытке, но статистика у него положительная и капитал управляющего весомый, не стоит от него отказываться, он себя еще отработает в плюс.
Так можно же свой составить ПАММ-индекс с ПАММ-счетов. Да и ПАММ портфели из 4 счетов и более, по сути являются индексами. Единственное отличие, это доступность от 100 долларов. 100 долларов, и вы инвестируете сразу же в несколько хороших ПАММ-счетов.
Это верно начать можно с Индексов, но нужно изучать те, счета которые в них входят и постепенно благодаря этой информации переходить на счета, иначе на одних Индексах долго не усидишь прибыль очень маленькая, да и учиться инвестированию тоже нужно, если продолжать это дело.
Yuran123, Вы правы, но полагаю, что rinatt имел в виду такие, которые составлены более грамотными профессионалами или коллегами. Что-то вроде Index TOP 20.
Но индекс ТОП 20 это отдельный разговор, многие этот индекс памм счетов записали в пирамиду. А по поводу профессионализма, то тут тоже можно поспорить, ведь много индексов, которые показывают убытки, и минимальную прибыль. К примеру есть индекс, который дает 2-3% в месяц, а это очень мало для форекс. Я даже не знаю индексов, которые давали бы стабильную прибыль в 10% в месяц.
Yuran123, ну, это спорный вопрос, тем более компания довольно-таки давно существует, но я вообще имел в виду сам принцип и идею rinatt
Конечно, есть всякие индексы, но обычно более-менее сбалансированные, т.е. составленные не как попало, несут в себе большую диверсификацию, уменьшение торговых рисков и прибыль.
Именно индексы дают наиболее постоянную и нормальную прибыль. A вот самому инвестору не так и просто составить совсем безубыточный инвестиционный портфель. И без наличия в портфеле консервативных памм счетов на постоянную прибыл будет выйти невозможно.
serg11, индексы есть не у всех дц, я вот например вкладывал в один ПАММ, он стал приносить мало прибыли даже иногда и 5% в месяц не давал, нашёл ещё один! В итоге у меня мини портфель уже из трёх ПАММ счетов!
Надо очень хорошо понять и разобраться в тех параметрах по которым лучше всего можно анализировать памм-счета, потом инвестировать в них и всегда соблюдать гибкость что-то добавлять, что-то убирать из портфеля очень важно. Чтобы добиваться лучших результатов от инвестиций в памм-счета. Нужно хорошо разбираться в максимальной и относительной просадке, а также инвестировать в те памм-счета, которые приносят прибыль стабильно на протяжении долгого времени.
Вы совершенно правы. Если я не ошибаюсь, индекс есть на форекс тренде, на ММСИС индекс ТОП 20 и на Пантеоне есть ПАММ-фонды, но они ни чем не отличаются от индексов, только другое название.
Такая прибыль бывает только в хайпах, и цену этой «стабильности» все хорошо знают. 🙂
А для консервативного ПАММ-индекса - стабильные 2-3% в месяц очень даже неплохой результат.
Но лучше, конечно, набираться опыта и собирать свой портфель ПАММ-счетов, чем ограничиваться индексами.
Не следует смешивать «индекс» от MMCIS с настоящими индексами Форекс-Тренда, где известен реальный состав трейдеров и можно следить за результатами их торговли в реальном времени. MMCIS же кормит инвесторов сказками, которые могут в любой момент закончиться.
Чтобы составить максимально прибыльный и хороший инвестиционный портфель будет весьма не лишний помощь со стороны опытного инвестора, который знает характер и потенциал определённых памм-счетов, он посоветует кого следует добавить, у кого увеличить долю своих инвестиций, а у кого наоборот эту долю уменьшить чтобы максимально себя обезопасить.